Conheça o fundo por dentro

FUNDO DE INVESTIMENTO IMOBILIARIO PÁTRIA PROPERTIES

CNPJ 21.408.063/0001-51

Desconto significa que a bolsa paga hoje menos pela cota do que o patrimônio declarado por cota. Isso NÃO quer dizer "barato": o mercado pode ter motivos para pagar menos (vacância, dívidas, perspectiva do setor).

Para onde o fundo está colocando o dinheiro

• Edíficio River OneSÃO PAULO/SP

  Imóveis para renda acabados · 23.625 m² · 40,5% das receitas do fundo · vacância 0,1% · inadimplência 0%

  Sobre os contratos, segundo o fundo: "Conforme itens acima"

  Quem paga a conta (por setor): Transporte e Logística (14% da receita), Telecomunicação (22% da receita), Serviços (16% da receita), Construção (13% da receita)

• Edíficio CelebrationSÃO PAULO/SP

  Imóveis para renda acabados · 6.458 m² · 12% das receitas do fundo · vacância 0% · inadimplência 0%

  Sobre os contratos, segundo o fundo: "Conforme itens acima"

  Quem paga a conta (por setor): Saúde (100% da receita)

• Edifício Delta PlazaSÃO PAULO/SP

  Imóveis para renda acabados · 4.059 m² · 8,7% das receitas do fundo · vacância 0% · inadimplência 0%

  Sobre os contratos, segundo o fundo: "Conforme itens acima"

  Quem paga a conta (por setor): Saúde (33% da receita), Adm e Serviços Públicos (28% da receita), Energia Elétrica (21% da receita)

• Edíficio Mario Garneiro Torre SulSÃO PAULO/SP

  Imóveis para renda acabados · 2.722 m² · 2,5% das receitas do fundo · vacância 0% · inadimplência 0%

  Sobre os contratos, segundo o fundo: "Conforme itens acima"

  Quem paga a conta (por setor): Profissionais Liberais (41% da receita), Financeiro (59% da receita)

• 24° Andar do Edifício Castello BrancoRIO DE JANEIRO/RJ

  Imóveis para renda acabados · 1.065 m² · 1% das receitas do fundo · vacância 0% · inadimplência 0%

  Sobre os contratos, segundo o fundo: "Conforme itens acima"

  Quem paga a conta (por setor): Coworking (100% da receita)

• Edifício Cerp - VenezuelaRIO DE JANEIRO/RJ

  Imóveis para renda acabados · 4.488 m² · 0% das receitas do fundo · vacância 1% · inadimplência 0%

  Sobre os contratos, segundo o fundo: "Conforme itens acima"

  Quem paga a conta (por setor): SetorN (0% da receita), Setor1 (0% da receita), Setor2 (0% da receita), Setor3 (0% da receita)

Informe trimestral de 31/03/2026, entregue pelo próprio fundo à CVM.

Para onde o dinheiro foi emprestado (a carteira financeira do fundo)

Os ATIVOS FINANCEIROS que o fundo declarou no informe trimestral oficial da CVM (30/06/2026): CRIs, cotas de outros fundos, caixa aplicado. Imóveis do fundo, quando existem, aparecem no bloco de cima. Em fundo "de papel", cada CRI é um empréstimo ao setor imobiliário: o dinheiro dos cotistas vira crédito e volta com juros.

CRIs por securitizadora (quem estruturou o empréstimo): Securitizadora não identificada (5 papel(éis), 9,7%)

• RBRL11 - PATRIA LOGISTICAR$ 142.844.144,64 (44,7%)

  FII

• JC589 EMPREENDIMENTOS IMOBILIARIOS LTDAR$ 85.536.053,29 (26,8%)

  Ações de Sociedades

• FICFI ITAU SOBERANO RENDA FIXA SIMPLES LPR$ 37.295.932,59 (11,7%)

  Outras Cotas de FI

• CRI_24E1296964 - VERTICIA SEC · emissão 132, série 1R$ 10.083.979,58 (3,2%)

  CRI/CRA

• XPML11 - FII XP MALLSR$ 8.529.453,15 (2,7%)

  FII

• CRI_23L1279637 - OPEA SEC · emissão 200, série 1R$ 7.386.571,86 (2,3%)

  CRI/CRA

• CRI_24I1189880 - VIRGO SEC · emissão 201, série 1R$ 6.735.894,05 (2,1%)

  CRI/CRA

• TRNT11 - FII TORRE NOR$ 6.004.794,00 (1,9%)

  FII

• CENU11 - CENU FIIR$ 3.852.600,00 (1,2%)

  FII

• CRI_23B0430541 - OPEA SEC · emissão 123, série 1R$ 3.849.474,57 (1,2%)

  CRI/CRA

• CRI_21K0915478 - OPEA SEC · emissão 1, série 428R$ 3.032.174,93 (0,9%)

  CRI/CRA

• HGPO11 - FII CSHGJHSFR$ 2.009.955,42 (0,6%)

  FII

• TOPP11 - FII TOPPR$ 949.905,00 (0,3%)

  FII

• PSEC11 - FII PSEC PAXR$ 731.640,80 (0,2%)

  FII

• FVPQ11 - FII V PARQUER$ 551.343,10 (0,2%)

  FII

Sobre "a quem o dinheiro foi": o detalhe do lastro (devedor, taxa, inadimplência) só é publicado de forma estruturada pelas emissões obrigadas ao informe de securitizadora, e aqui ele existe para 0 de 5 CRI(s) deste fundo. Para os demais, o dado público mostra a securitizadora e a emissão, e o nome do devedor vive no relatório gerencial do próprio fundo (PDF). A Nixta mostra o que consegue provar e diz quando não consegue.

Os números do fundo (resultado, caixa e obrigações)

O que o próprio fundo declarou à CVM. Dois regimes andam juntos: o resultado de CAIXA é o dinheiro que de fato circulou; o contábil inclui reavaliações de patrimônio que não são dinheiro no bolso. É por isso que os dois números podem ser bem diferentes.

Fontes: resultado do informe trimestral e balanço do informe mensal (competência 07/2026), entregues pelo próprio fundo à CVM.

O que sustenta a renda deste fundo

O aluguel que vira o seu rendimento depende da economia de onde os imóveis estão: mais emprego na região, mais empresa alugando, menos vacância. A Nixta mediu essa relação nos dados: entre 12 estados e cerca de 4.400 imóveis de fundos, a correlação entre desemprego do estado e vacância declarada foi de 0,55. Existe e é moderada, com exceções: é contexto para entender a renda, não previsão de cota.

• SP 4 imóvel(is), 67% dos imóveis do fundodesemprego no estado 4,7% (4º trimestre 2025) · vacância declarada 0%
• RJ 2 imóvel(is), 33% dos imóveis do fundodesemprego no estado 6,9% (4º trimestre 2025) · vacância declarada 0,5%

Fontes: imóveis e vacância do informe trimestral do fundo à CVM; desocupação por estado da PNAD Contínua (IBGE). Correlação não é causa: um estado pode ter desemprego baixo e vacância alta (excesso de prédios novos, por exemplo).

Quem são os donos do fundo

A CVM não publica nome de cotista de FII, de nenhum fundo. O que ela publica, e está aqui, é a concentração por faixa de participação do informe anual (01/12/2025): quantos cotistas existem em cada faixa e quanto da faixa é pessoa física.

• 57.785 cotista(s) com até 5% das cotasdetém 92,6% do fundo · 71% disso é pessoa física
• 1 cotista(s) com 5% a 10% das cotasdetém 7,4% do fundo · 0% disso é pessoa física

Quem comanda: gestor RBR GESTÃO DE RECURSOS LTDA · administrador BRL TRUST DTVM S.A. · diretor responsável Ernane Divino dos Santos Alves